مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

مقاله مقاله نشریه

مشخصات مقاله

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

نسخه انگلیسی

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

video

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

sound

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

نسخه انگلیسی

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

بازدید:

1,329
مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

دانلود:

629
مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

استناد:

اطلاعات مقاله نشریه

عنوان

مقایسه توان توضیحی مدل های پیش بینی بازده در بورس اوراق بهادار تهران

صفحات

 صفحه شروع 45 | صفحه پایان 64

چکیده

 در این تحقیق توان توضیحی سه مدل قیمت گذاری دارایی های سرمایه ای, مدل سه عاملی و مدل پنج عاملی فاما و فرنچ مورد مقایسه و آزمون قرار گرفت. دوره زمانی این تحقیق از سال 1382 تا 1394 بوده و در بورس اوراق بهادار تهران انجام گرفته است. نتایج آزمون ونگ نشان داد که تفاوت معنی دار در تبیین بازده توسط مدل قیمت گذاری دارایی های سرمایه ای و مدل پنج عاملی فاما و فرنچ وجود دارد, ولی تفاوتی در استفاده از مدل قیمت گذاری دارایی های سرمایه ای و مدل سه عاملی فاما و فرنچ و همچنین در استفاده از مدل های های سه عاملی و پنج عاملی فاما و فرنچ مشاهده نشد. ولی توضیح دهندگی متغیر های مستقل در این مدل ها متفاوت بود. ضریب تعیین تعدیل شده به ترتیب در مدل قیمت گذاری دارایی های سرمایه ای, مدل سه عاملی فاما و فرنچ و مدل پنج عاملی فاما و فرنچ 59, 61 و 62 درصد می باشد. همچنین مشخص شد که سرمایه گذاری بیشتر باعث افزایش بازده سهام می شود. این امر نشان می دهد که با افزوده شدن متغیرهای توضیحی می توان درصد توضیح دهندگی بازده را بالاتر برد و استفاده از مدل پنج عاملی فاما و فرنچ می تواند در توضیح بازده موثرتر باشد.

استنادها

  • ثبت نشده است.
  • ارجاعات

  • ثبت نشده است.
  • استناددهی

    APA: کپی

    بزرگ اصل، موسی، و مسجدموسوی، میرسجاد. (1396). مقایسه توان توضیحی مدل های پیش بینی بازده در بورس اوراق بهادار تهران. دانش حسابداری مالی، 4(4 (پیاپی 15) )، 45-64. SID. https://sid.ir/paper/252289/fa

    Vancouver: کپی

    بزرگ اصل موسی، مسجدموسوی میرسجاد. مقایسه توان توضیحی مدل های پیش بینی بازده در بورس اوراق بهادار تهران. دانش حسابداری مالی[Internet]. 1396؛4(4 (پیاپی 15) ):45-64. Available from: https://sid.ir/paper/252289/fa

    IEEE: کپی

    موسی بزرگ اصل، و میرسجاد مسجدموسوی، “مقایسه توان توضیحی مدل های پیش بینی بازده در بورس اوراق بهادار تهران،” دانش حسابداری مالی، vol. 4، no. 4 (پیاپی 15) ، pp. 45–64، 1396، [Online]. Available: https://sid.ir/paper/252289/fa

    مقالات مرتبط نشریه ای

    مقالات مرتبط همایشی

  • ثبت نشده است.
  • طرح های مرتبط

  • ثبت نشده است.
  • کارگاه های پیشنهادی






    بازگشت به بالا
    telegram sharing button
    whatsapp sharing button
    linkedin sharing button
    twitter sharing button
    email sharing button
    email sharing button
    email sharing button
    sharethis sharing button