مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

نسخه انگلیسی

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

video

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

sound

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

نسخه انگلیسی

مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

بازدید:

433
مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

دانلود:

475
مرکز اطلاعات علمی Scientific Information Database (SID) - Trusted Source for Research and Academic Resources

استناد:

اطلاعات مقاله نشریه

عنوان

مدل سازی حافظه بلندمدت و تغییرات رژیم بازده بورس اوراق بهادار تهران و اثرات نامتقارن شوک های بازار نفت بر روی آن

صفحات

 صفحه شروع 127 | صفحه پایان 145

چکیده

 در این پژوهش با ارائه مدلی کاملاً جدید در سطح ملی و بین المللی, چارچوبی کاربردی برای تعیین دقیق شوک های بازارهای خارجی بر بازده قیمت سهام فراهم شده است؛ به طوریکه با استفاده از داده های ماهیانه سال های 1377 تا 1396 و مدل GARCH آستانه انباشته ی کسری راه گزینی مارکوف (MS-FITGARCH) سعی در بررسی شوک های قیمت نفت بر روی بازده بازار سهام و مدل سازی جامع ویژگی های واریانس ناهمسان, اثر اهرمی, خوشه ای بودن تلاطم ها, حافظه بلندمدت در چارچوب رژیم های مختلف رکود و رونق بازده بازار سهام شده است. به علاوه مدل همبستگی شرطی پویای GARCH آستانه انباشته ی (DCC-FITGARCH) جهت بررسی ارتباط نوسانات بازار نفت و بورس اوراق بهادار مورد استفاده قرار گرفته است. نتایج تحقیق حاضر بیانگر معنادار بودن ضرایب مدل و لزوم استفاده از مدل معرفی شده در تحقیق در جهت مدل سازی بازده نوسانات بورس اوراق بهادار تهران دارد. بر اساس نتایج رژیم یک وضعیت های رکود و رژیم دو وضعیت های رونق در بورس اوراق بهادار تهران را تسخیر می کند. نتایج مدل MS-FITGARCH بیانگر اثر مثبت معنادار شوک های قیمت نفت تنها بر روی میانگین بازده بورس در رژیم های رونق دارد, به طوری که اثرات فوق در رژیم رکود معنادار نیست. همچنین نتایج مدل DCC-FITGARCH در تطابق با مدل اول قرار داشته و بیانگر همبستگی شرطی مثبت قوی تر نوسانات بازار سهام و بازار نفت در دوره های رونق اقتصادی است.

استنادها

  • ثبت نشده است.
  • ارجاعات

  • ثبت نشده است.
  • استناددهی

    APA: کپی

    الماسی، مجتبی، فلاحتی، علی، فتاحی، شهرام، و رستمی، علیرضا. (1397). مدل سازی حافظه بلندمدت و تغییرات رژیم بازده بورس اوراق بهادار تهران و اثرات نامتقارن شوک های بازار نفت بر روی آن. دانش مالی تحلیل اوراق بهادار (مطالعات مالی)، 11(40 )، 127-145. SID. https://sid.ir/paper/200357/fa

    Vancouver: کپی

    الماسی مجتبی، فلاحتی علی، فتاحی شهرام، رستمی علیرضا. مدل سازی حافظه بلندمدت و تغییرات رژیم بازده بورس اوراق بهادار تهران و اثرات نامتقارن شوک های بازار نفت بر روی آن. دانش مالی تحلیل اوراق بهادار (مطالعات مالی)[Internet]. 1397؛11(40 ):127-145. Available from: https://sid.ir/paper/200357/fa

    IEEE: کپی

    مجتبی الماسی، علی فلاحتی، شهرام فتاحی، و علیرضا رستمی، “مدل سازی حافظه بلندمدت و تغییرات رژیم بازده بورس اوراق بهادار تهران و اثرات نامتقارن شوک های بازار نفت بر روی آن،” دانش مالی تحلیل اوراق بهادار (مطالعات مالی)، vol. 11، no. 40 ، pp. 127–145، 1397، [Online]. Available: https://sid.ir/paper/200357/fa

    مقالات مرتبط نشریه ای

    مقالات مرتبط همایشی

  • ثبت نشده است.
  • طرح های مرتبط

  • ثبت نشده است.
  • کارگاه های پیشنهادی






    بازگشت به بالا
    telegram sharing button
    whatsapp sharing button
    linkedin sharing button
    twitter sharing button
    email sharing button
    email sharing button
    email sharing button
    sharethis sharing button